Ahorro adolescente: las inversiones diversificadas crecen junto con las brechas de educación financiera

Un rendimiento por cuenta que no está medido en porcentaje, sino en la cantidad de jóvenes que comenzó a ahorrar: dos plataformas de inversión acumularon alrededor de 9.000 cuentas abiertas por menores de edad desde que la Comisión Nacional de Valores habilitó, en 2024, las subcuentas para personas de entre 13 y 17 años. La inversión principal se concentra en instrumentos diversificados, especialmente en el ETF que replica el índice S&P 500.

La apertura requiere la firma del representante legal y, al cumplir 18 años, la titularidad de la cuenta pasa automáticamente al joven. La normativa permite operar con bonos, acciones, Certificados de Depósito Argentino, fondos cotizados en bolsa y fondos comunes de inversión.

Ahorro diversificado desde la adolescencia

Según la información difundido por las empresas, el 67 por ciento de las cuentas de una de las operadoras continúa activo, mientras que en la otra uno de cada dos menores realizó operaciones durante el último trimestre. La edad promedio de quienes invierten de manera activa se ubica en torno a los 16 años.

Los Certificados de Depósito Argentino son el instrumento más elegido porque permiten acceder desde el mercado local a acciones de empresas extranjeras. El ETF que replica el S&P 500 aparece como la opción favorita, seguida por acciones de grandes compañías tecnológicas, entre ellas Amazon, Apple, Nvidia, Google, Microsoft y MercadoLibre. Entre las empresas argentinas, YPF concentra la mayor preferencia, seguida por Pampa Energía y la Bolsa y Mercados Argentinos.

“El hecho de que su inversión principal sea el SPY nos indica que no están buscando la ganancia mágica, sino que entienden el concepto de diversificación y apuestan al ahorro de mediano y largo plazo.”Lorena Malatesta, vicepresidenta de Marketing de IOL Inversiones

La expansión de estas cuentas se produce en un contexto de fuertes diferencias en el conocimiento financiero. De acuerdo con los datos de Junior Achievement Argentina, cuatro de cada diez jóvenes no conocen conceptos básicos como presupuesto, ahorro o crédito. La brecha también se observa en el cumplimiento de las obligaciones financieras: los nacidos entre 1995 y 2009 registran un 68,8 por ciento de cumplimiento en el pago de deudas, lo que significa que más de tres de cada diez no cancelan sus compromisos en tiempo y forma.

El problema no estaría asociado principalmente a deudas de gran magnitud, sino a montos pequeños que quedan olvidados o son postergados. El informe de Equifax advierte que, aun cuando sean reducidos, esos incumplimientos pueden afectar el historial crediticio y reducir las posibilidades de acceso al crédito en el futuro.

Paula Spitaleri, representante de Balanz Academy, explicó que el objetivo de estas cuentas es que los jóvenes lleguen a la edad del crédito con herramientas para tomar decisiones. “El desafío es que cuando lleguen a la edad de acceder al crédito, ya tengan incorporados los conceptos básicos y no dependan sólo del impulso”, dijo. En ese sentido, la educación financiera aparece como un complemento necesario para el acceso a instrumentos de inversión, aunque el material no incluye un pronóstico específico de lluvias.