¿Querías renovar la compu? Mejor sentate y esperá: la IA se llevó la memoria y el precio se fue al techo

¿Cuándo fue la última vez que te sentaste frente a una computadora y dijiste "esta ya está al límite"? Seguramente hace rato. Pero si estás pensando en renovarla, el momento no podría ser peor: las ventas globales de PC se derrumbaron más de 20% en el tercer trimestre del año y el motivo no es caprichoso. Los chips de memoria se convirtieron en el botín de una pelea entre el mercado de consumo y los centros de datos que entrenan modelos de inteligencia artificial, y el consumidor común está pagando los platos rotos.

¿Cuánto cayeron las ventas y qué dicen los números?

Entre julio y septiembre se despacharon 62,7 millones de computadoras personales en todo el mundo, contra 78,5 millones del mismo período del año pasado. La consultora IDC midió una contracción interanual del 20,1% y la calificó como la más pronunciada desde el primer trimestre de 2023. Omdia fue todavía más pesimista: 21,2% de caída, hasta 58,1 millones de unidades. Las computadoras de escritorio cayeron 23,5% y las notebooks, 20,6%.

Para dimensionarlo con un ejemplo de tranquera: es como si en una verdulería que vendía 100 cajones de tomate por semana, de un día para el otro vendiera apenas 78. Y lo peor es que la gente no dejó de querer comprar: directamente no puede, o no le cierra el número.

¿Qué tiene que ver la inteligencia artificial en todo esto?

• La memoria pasó de representar alrededor del 15% del costo de fabricación de una computadora a casi el 40%, según el analista de Omdia Ben Yeh.
• La DRAM (la memoria RAM, la que ejecuta los programas en tiempo real) llegó a cotizar a 25 dólares en agosto, unas cuatro veces más que doce meses atrás.
• La NAND (el almacenamiento interno, donde se guardan archivos y sistema operativo) alcanzó los 30,50 dólares, casi nueve veces su valor de un año antes.
• Los centros de datos que entrenan modelos de IA absorben una porción creciente de la producción mundial de estos chips y dejaron poca oferta para el mercado de consumo.

¿Y las marcas? ¿Alguna zafó?

Ninguna zafó del todo, pero algunas sangraron más que otras. Lenovo mantuvo el primer puesto con el 25,7% del mercado, aunque sus envíos bajaron 22,9%, hasta 14,9 millones de unidades. HP sufrió la caída más pronunciada entre los grandes fabricantes: 31%, hasta 10,3 millones. Dell retrocedió 25%, hasta 7,6 millones. Apple fue la menos golpeada: su contracción fue del 11,3%, con 6,8 millones de equipos despachados.

¿Hay algo más detrás del precio?

Sí, y es un efecto curioso. Jitesh Ubrani, director de investigación de IDC, explicó que a comienzos de año los fabricantes y distribuidores adelantaron pedidos para cubrirse de las subas. Eso infló artificialmente los envíos del primer semestre y dejó al tercer trimestre con poca demanda real para sostener. Traducido: seestockearon como si fuera a llover y ahora tienen el depósito lleno mientras afuera no compra nadie.

“Los canales ahora están preocupados por cargar demasiado inventario en un mercado donde los precios altos frenan la demanda.”Jitesh Ubrani, director de investigación de IDC

¿Y hacia dónde va la cosa?

El fenómeno no se queda en las computadoras. Los semiconductores que llevan los televisores también están sintiendo la misma presión, porque la oferta de memoria se achicó y los precios se recalibraron para todo lo que lleve un chip adentro. En criollo: la fiesta de la IA está dejando sin nafta al resto de la electrónica de consumo, y nadie tiene claro cuándo se va a descongestionar el mercado. Mientras tanto, la señal sigue sin llegar.